ABD-İran Görüşmelerinde Yeni Engeller Küresel Piyasalarda Risk İştahını Azalttı

ABD ve İran arasındaki görüşmelerin yeni engellerle karşılaşması yatırımcılarda temkinli bir tutuma yol açtı. Tahran yönetiminin, Hürmüz Boğazı'nın tamamen açılmasını sağlayacak bir çerçeve konusunda iki taraf arasında hala büyük bir görüş ayrılığı olduğu gerekçesiyle bölgeye gelen ABD'li üst düzey elçilerle görüşmeyeceğini açıklaması, küresel piyasalarda risk iştahının azalmasına neden oldu.

Fed Faiz Artırım Beklentileri ve Piyasalar

Para piyasalarındaki fiyatlamalarda, ABD Merkez Bankasının (Fed) bu yıl bir faiz artırımına gideceğine kesin gözüyle bakılması, küresel piyasalardaki risk iştahını törpüleyen en önemli sebepler arasında yer alıyor. Fed Başkanı Kevin Warsh'ın bugün yapacağı açıklamalar piyasaların odağında olacak. Ancak Warsh'ın sözlü yönlendirme yapmaktan kaçınabileceği ve açıklamaların piyasaların yönünü etkilemeyebileceği öngörülüyor.

Bilanço sezonu yaklaşırken, şirketlerin güçlü bilançolar açıklamasının beklendiği ve bunun piyasalarda jeopolitik gerginlikler ve faiz artırım endişelerinden kaynaklı satış baskısını dengeleyebileceği tahmin ediliyor.

—

Geniş Pickt afişi — Telegram için ortak alışveriş listesi uygulaması

Fed Yetkililerinden Enflasyon Uyarıları

Cleveland Fed Başkanı Beth Hammack, yapay zeka altyapısına yönelik talebin enflasyonu besleyen unsurlardan biri olabileceğini belirtti. Hammack, "Politika açısından bakıldığında, eğer bu durum devam ederse, enflasyonu yeniden hedefe düşürmek için daha yüksek faiz oranlarına ihtiyaç duyabileceğimiz anlamına gelebilir." değerlendirmesinde bulundu.

ABD'de Makroekonomik Veriler

ABD'de JOLTS açık iş sayısı, mayısta 7 milyon 594 bine çıkarak piyasa beklentilerinin üzerinde gerçekleşti. İşe alım sayısı aynı dönemde 45 bin azalışla 5 milyon 170 bine geriledi. İstifa ve işten çıkarılma dahil işinden ayrılanların sayısı ise bu dönemde 63 bin artarak 5 milyon 101 bine çıktı.

ABD'de Conference Board Tüketici Güven Endeksi, petrol fiyatlarındaki gerilemenin etkisiyle haziranda 91,2 değerine yükselmesine karşın piyasa beklentilerinin altında kaldı. Yapay zeka girişimi Anthropic, ABD yönetiminin yapay zeka modelleri "Claude Fable 5" ve "Mythos 5" üzerindeki ihracat kontrollerini kaldırdığını bildirdi.

Tahvil, Dolar, Altın ve Petrol Fiyatları

Fed'in faiz artırımına gideceğine yönelik öngörülerle dün 10 baz puan artışla yüzde 4,47'ye çıkan ABD'nin 10 yıllık tahvil faizi bugün de yatay seyirle yüzde 4,47'de, dolar endeksi yüzde 0,1 artışla 101,3 seviyesinde bulunuyor. Altının onsu yüzde 0,7 azalışla 3 bin 980 dolardan işlem görüyor. Brent petrolün varil fiyatı ise yüzde 0,3 düşüşle 73,2 dolarda seyrediyor.

Analistler, petrol piyasalarının şu anda arzın kademeli olarak normale döneceği varsayımıyla fiyatlanmasına karşın Hürmüz Boğazı'ndan geçen trafiğin henüz savaş öncesi seviyelere ulaşamadığını belirtti.

New York Borsası Pozitif Seyretti

New York borsası, teknoloji hisselerinde görülen yükselişlerin etkisiyle dün pozitif seyretti. ABD'li çip üreticilerinden Nvidia'nın hisseleri yüzde 2,63, Advanced Micro Devices (AMD) hisseleri yüzde 7,68 ve Intel hisseleri yüzde 6,01 değer kazandı.

Bu gelişmelerle Dow Jones endeksi yüzde 0,26, S&P 500 endeksi yüzde 0,79 ve Nasdaq endeksi yüzde 1,52 değer kazandı. S&P 500 ve Nasdaq endeksleri, Orta Doğu'daki çatışmalara rağmen 2020'den bu yana en güçlü çeyreklik performanslarını kaydetti. ABD'de endeks vadeli kontratlar güne negatif başladı.

Avrupa Borsaları Fransa Hariç Pozitif

Avrupa borsaları, teknoloji sektöründeki yenilenen iyimserliğin etkisiyle dün pozitif seyretti. Analistler, yatırımcıların ABD'deki büyük teknoloji şirketlerinin hisselerindeki sermaye yoğunlaşmasından uzaklaşarak portföylerini çeşitlendirme arayışında olduğunu belirterek, Avrupa piyasalarının bu rotasyonun başlıca fayda sağlayıcılarından biri olarak ortaya çıkabileceğini söyledi.

Pickt makale sonrası afişi — aile illüstrasyonlu ortak alışveriş listesi uygulaması

Avrupa'da şirketlere ilişkin iyimser bilanço öngörüleri de borsalardaki yükselişte etkili oldu. Portekiz'in Sintra kentinde düzenlenen 2026 ECB Merkez Bankacılığı Forumu kapsamında CNBC'ye açıklama yapan Almanya Merkez Bankası (Bundesbank) Başkanı Joachim Nagel, ABD ile İran'ın Orta Doğu'daki savaşı sona erdirme konusunda anlaşmalarına rağmen enerji şokunun etkilerinin sürdüğünü ve enflasyonun hedefin üzerinde kalmaya devam edeceğini söyledi.

Avrupa'da Makroekonomik Veriler

Almanya'da ithalat fiyat endeksi, enerji maliyetlerindeki tırmanışın etkisiyle mayısta yıllık bazda yüzde 6,8 artarak son 3,5 yılın en yüksek artışına ulaştı. İngiltere'de 1. çeyreğe ilişkin Gayri Safi Yurt İçi Hasılası (GSYH) önceki çeyreğe göre yüzde 0,6 artarak beklentileri karşılarken, yıllık bazda yüzde 0,9 artarak beklentilerin altında gerçekleşti. Ülke ekonomisi böylece 2024'ün 2. çeyreğinden bu yana ilk defa yüzde 1'in altında büyüdü. Almanya'da haziran ayına ilişkin işsizlik oranı yüzde 6,3 ile beklentiler dahilinde gerçekleşti.

Bu gelişmelerle İngiltere'de FTSE 100 endeksi yüzde 0,12, İtalya'da FTSE MIB 30 endeksi yüzde 1,01 ve Almanya'da DAX 40 endeksi yüzde 1,5 değer kazanırken, Fransa'da CAC 40 endeksi yüzde 0,55 değer kaybetti. Avrupa'da endeks vadeli kontratlar güne karışık seyirle başladı.

Asya Borsaları Güney Kore Hariç Pozitif

Asya borsaları, bölgede açıklanan güçlü makroekonomik verilerle Güney Kore hariç pozitif seyrediyor. Japonya'da haziran ayına ilişkin imalat sanayi Satın Alma Yöneticileri Endeksi (PMI) 54,8, Çin'de de haziran ayına ilişkin imalat sanayi PMI 51,7 seviyesinde gerçekleşti. Japonya'da 2. çeyrek Tankan Tüm Büyük Sanayi Sermaye Harcamaları yüzde 11,5 artarak beklentilerin üzerinde gerçekleşti.

Dolar/yen paritesi 162,8'le 40 yılın en düşük seviyelerinde seyrederken, Japon politika yapıcıların döviz kuru piyasasına müdahale edebileceğine yönelik öngörüler gücünü koruyor. Petrol fiyatlarının son dönemlerde savaş öncesi seviyelere kadar gerilemesi, enerji ithalatçısı bir ülke olan Japonya için avantaj sağlıyor.

Japonya'nın yapay zeka yatırımlarıyla ilgili potansiyeli ve Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) hem büyümeyi baskılamadan hem de enflasyonu hızlandırmadan bir para politikası uygulaması, Japon ekonomisinin orta vadede normale dönebileceğine yönelik öngörüleri güçlendiriyor. Analistler, ülkede ekonomi yönetiminin mali teşvikler ve büyüme potansiyelini doğru kullanarak enflasyonla mücadele ettiğini söyledi.

Kapanışa yakın Japonya'da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,6, Çin'de Şanghay bileşik endeksi yüzde 1,1 değer kazanırken, Güney Kore'de Kospi endeksi yüzde 0,8 değer kaybetti.

Borsa İstanbul Günü Düşüşle Tamamladı

Dün satış ağırlıklı bir seyir izleyen Borsa İstanbul'da BIST 100 endeksi, günü yüzde 0,43 değer kaybederek 14.121,83 puandan tamamladı. Borsa İstanbul Vadeli İşlem ve Opsiyon Piyasası'nda (VİOP) BIST 30 endeksine dayalı haziran vadeli kontrat dün yüzde 0,5 düştü.

Dolar/TL dün günü yüzde 0,1 artışla 46,6600'dan tamamlarken, bugün bankalararası piyasanın açılışında önceki kapanışın hemen üzerinde 46,6710'dan işlem görüyor.

TCMB'den Yeni Adımlar

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB), makrofinansal istikrarı güçlendirmek ve parasal aktarım mekanizmasının etkinliğini desteklemek amacıyla sadeleşme yönünde yeni adımlar attı. Buna göre, Banka, 2023 yılında yürürlüğe alınan ve halen yüzde 2,5 oranında uygulanan döviz cinsinden mevduat/katılım fonları için Türk lirası cinsinden ilave zorunlu karşılık tesisi uygulamasını yürürlükten kaldırdı.

Yabancı para mevduat/katılım fonlarına uygulanan zorunlu karşılık oranları, vadesiz ve 1 aya kadar vadeli hesaplarda yüzde 30'dan yüzde 32'ye, daha uzun vadeli hesaplarda ise yüzde 26'dan yüzde 28'e yükseltildi. Yeni oranlar üzerinden zorunlu karşılık tesisinin 17 Temmuz'da yapılacağı belirtildi.

Teknik Seviyeler ve Beklentiler

Analistler, bugün yurt içinde imalat sanayi PMI, yurt dışında dünya genelinde açıklanacak imalat sanayi PMI verileri, büyük merkez bankalarının başkanlarının açıklamaları ve ABD'de ADP özel sektör istihdam verisinin takip edileceğini belirterek, teknik açıdan BIST 100 endeksinde 14.000 ve 13.900 puanın destek, 14.200 ve 14.300 puanın direnç konumunda olduğunu kaydetti.