Küresel piyasalar, ABD ve İran arasında sağlanan barış anlaşmasının ardından haftaya olumlu bir başlangıç yaptı. Anlaşmanın enerji arzına ilişkin endişeleri hafifletmesi ve enflasyonist baskıları azaltması bekleniyor.
Anlaşmanın Detayları
Pakistan Başbakanı Şahbaz Şerif, ABD ve İran arasında anlaşmaya varıldığını duyurdu. ABD Başkanı Donald Trump, barış anlaşmasının tamamlandığını ve Hürmüz Boğazı'nın açılarak deniz ablukasının kaldırılacağını bildirdi. İran Dışişleri Bakan Yardımcısı Kazım Garibabadi de anlaşmayı doğrulayarak, mutabakat zaptının 19 Haziran'da İsviçre'de imzalanacağını belirtti.
Piyasalara Etkisi
Anlaşmanın küresel enflasyon baskılarını hafifleteceği ve yüksek faiz oranlarına duyulan ihtiyacı azaltacağı öngörülüyor. Bu durum, bu hafta faiz kararlarını açıklayacak merkez bankaları için bir rahatlama sağlayabilir. Enerji fiyatlarından kaynaklı enflasyonist baskılara dair endişelerin hafiflemesi, para politikalarını sıkılaştırma konusundaki baskıyı bir nebze olsun azaltabilir.
Analistler, anlaşmanın imzalanana kadar yatırımcıların temkinli bir tutum sergileyebileceğini belirtiyor. Özellikle nakliye ve sigorta şirketlerinin anlaşmanın geçerliliğinden emin olmak isteyecekleri ifade ediliyor.
Fed Faiz Kararı Beklentisi
Bu hafta piyasaların odağında, yeni Fed Başkanı Kevin Warsh'ın yöneteceği ilk faiz kararı toplantısı yer alıyor. Bankanın faiz oranını sabit tutması beklenirken, Warsh'ın sözlü yönlendirmelerindeki ton yakından takip edilecek. Güçlü istihdam verileri ve yükselen enflasyon nedeniyle Fed'in yıl sonuna kadar bir kez faiz artıracağı öngörülüyor, ancak jeopolitik gelişmeler bu beklentileri bir miktar zayıflattı.
Para piyasalarındaki fiyatlamalarda, bankanın aralık toplantısında yüzde 73 ihtimalle politika faizini 25 baz puan artıracağı tahmin ediliyor.
Makroekonomik Veriler
ABD'de Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksi haziranda 48,9'a yükselerek beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Kısa vadeli enflasyon beklentisi yüzde 4,8'den yüzde 4,6'ya gerilese de savaş öncesi seviyenin üzerinde kaldı. Bu hafta açıklanacak sanayi üretim verileri de ekonominin gidişatına dair ipuçları verecek.
Emtia ve Tahvil Piyasaları
Brent petrolün varil fiyatı 82,50 dolarla 3 ayın en düşük seviyesini gördükten sonra 82,7 dolarda seyrediyor. Petrol fiyatlarının sürdürülebilir şekilde düşebileceği umuduyla tahvil piyasasındaki satış baskısı azaldı ve ABD'nin 10 yıllık tahvil faizi 6 baz puan düşüşle yüzde 4,43'e geriledi. Dolar endeksi yüzde 0,3 azalışla 99,5 seviyesinde, altının onsu ise yüzde 2,8 artışla 4 bin 328,7 dolardan işlem görüyor.
New York Borsası
Cuma günü SpaceX'in halka arzıyla New York borsası pozitif seyretti. Hisse başına 135 dolardan halka arz edilen SpaceX hisseleri, Nasdaq'ta 150 dolardan işlem görmeye başladı ve günü yüzde 19,2 artışla 160,95 dolardan tamamladı. SpaceX'in halka arzı, teknoloji ve yapay zeka sektörü için önemli bir gelişme olarak değerlendiriliyor. Uzay endüstrisindeki diğer şirketlerin hisseleri ise düşüş yaşadı; EchoStar Corp ve Rocket Lab yaklaşık yüzde 11, Redwire yüzde 11,5, AST SpaceMobile ise yüzde 15,5 değer kaybetti.
Cuma günü Dow Jones endeksi yüzde 0,7, S&P 500 endeksi yüzde 0,5 ve Nasdaq endeksi yüzde 0,31 değer kazandı. Endeks vadeli kontratlar da güne pozitif başladı.
Avrupa Borsaları
Avrupa borsalarında da cuma günü pozitif bir seyir izlendi. İngiltere ekonomisi nisanda aylık bazda yüzde 0,1 daralırken, üç aylık dönemde yüzde 0,7 büyüdü. Almanya'da mayıs ayı TÜFE aylık yüzde 0,2 azalırken yıllık yüzde 2,6 arttı. Bu hafta İngiltere Merkez Bankası'nın (BoE) faiz kararı takip edilecek. Bankanın faizi sabit bırakması bekleniyor, ancak jeopolitik gerginliklerin devamı halinde yılın geri kalanında faiz artırımına gidebileceği tahmin ediliyor.
Almanya'da DAX 40 yüzde 1,66, Fransa'da CAC 40 yüzde 1,83, İtalya'da FTSE MIB 30 yüzde 1,97 ve İngiltere'de FTSE 100 yüzde 1,63 değer kazandı. Avrupa'da endeks vadeli kontratlar güne pozitif başladı.
Asya Borsaları
Asya borsaları, jeopolitik gerginliklerin azalmasıyla haftanın ilk işlem gününde pozitif seyrediyor. Petrol fiyatlarının gerileyeceği beklentisi, enerji ithalatçısı Japonya için büyük avantaj sağlarken, Japonya borsasında sert yükselişler görülüyor. SpaceX'in halka arzı, Asya'daki teknoloji şirketlerinin hisselerini olumlu etkiledi.
Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) yarınki faiz kararı, Asya piyasalarının en önemli gündem maddesi. BoJ, haziran ayında politika faizini artırabileceğine işaret etmişti ve faizin 1995'ten bu yana ilk kez yüzde 1'e yükseltilmesi bekleniyor. Analistler, bu adımın tahvil piyasasındaki oynaklığı azaltmayı amaçlayabileceğini belirtiyor.
Kapanışa yakın Japonya'da Nikkei 225 yüzde 4,9, Güney Kore'de Kospi yüzde 5,3, Çin'de Şanghay bileşik endeksi yüzde 0,9 ve Hong Kong'da Hang Seng endeksi yüzde 0,5 yükseldi. Nikkei 225, 69.682,23 puanla rekor seviyeyi gördü.
Borsa İstanbul
Cuma günü BIST 100 endeksi yüzde 1,42 artışla 13.938,48 puandan kapandı. VİOP'ta BIST 30 haziran vadeli kontrat akşam seansında yüzde 0,24 yükseldi. Dolar/TL cuma günü yüzde 0,2 artışla 46,2680'den kapanırken, bugün 46,2740'tan işlem görüyor. Analistler, yurt içinde sanayi üretimi, yurt dışında ABD ve Avro Bölgesi sanayi üretimi verilerinin takip edileceğini belirtiyor. Teknik olarak BIST 100'de 14.000 ve 14.100 puan direnç, 13.800 ve 13.700 puan destek konumunda.
